Islamic Finance E-Book

Thorsten Steffens

• Herausgeber: GRIN Verlag
• Sprache: Deutsch
• Veröffentlichungsjahr: 2008

Beschreibung

Studienarbeit aus dem Jahr 2008 im Fachbereich BWL - Bank, Börse, Versicherung, Note: 1,3, FOM Hochschule für Oekonomie & Management gemeinnützige GmbH, Siegen früher Fachhochschule, Veranstaltung: Finanzwirtschaft, Sprache: Deutsch, Abstract: Die anhaltende Präsenz in den Medien ist sicherlich ein Grund für die zunehmende Aufmerksamkeit und das gestiegene Interesse gegenüber dem Islam. Mit seinen ca. 1,3 Milliarden Anhängern bildet der Islam die zweitgrößte Weltreligion. Verstärkt richtet sich das Interesse aber auch auf dessen oekonomischen Bereich. Hier hat sich in den letzten Jahren auf dem Gebiet des Islamic Finance eine beeindruckende Entwicklung vollzogen. Islamic Finance steht für alle Produkte und Instrumente im Bereich der islamischen Finanzdienstleistungen, die so abgewickelt werden, dass sie nicht gegen die Vorschriften des Koran bzw. der Scharia verstoßen. Gläubigen Muslimen soll es auf diese Weise ermöglicht werden, Kapital anzulegen oder Finanzierungen zu tätigen ohne gegen ihre religiösen Wertvorstellungen zu verstoßen. Seit 1970 in Ägypten die ersten islamischen Finanzinstitutionen gegründet wurden, weist dieser Sektor mittlerweile jährliche Wachstumsraten im zweistelligen Bereich auf. Obwohl auch in den islamisch geprägten Ländern meist herkömmliche Banken mit konventionellen Produkten vorherrschen, entwickeln auch dieses Banken zunehmend Produkte für den islamischen Markt. Auch Muslime in nicht islamisch geprägten Ländern müssen sich nach den Vorschriften des Koran bzw. der Scharia richten und sind daher als potenzielle Kunden für diese Finanzinstitute von großem Interesse. Das Vermögen aller Muslime weltweit beträgt nach Schätzungen der Deutschen Bank ca. 1,8 Billionen Euro. Gemessen an der Gesamtzahl aller Muslime, die ca. ein Viertel der Weltbevölkerung ausmachen, ist der Marktanteil der islamischen Finanzdienstleistungen am Gesamtmarkt mit einem Prozent noch sehr gering. Daher ist dieses Marktsegment für Banken und Finanzdienstleister sehr attraktiv. Eine Besonderheit des islamischen Finanzwesens ist, dass es überwiegend auf der Gewinn- und Verlustbeteiligung beruht, nicht wie das westliche System auf Zinsen. Außerdem finden religiöse Vorschriften und Wertvorstellungen deutlich mehr Beachtung als in konventionellen Systemen. Diese Arbeit bietet einen Überblick über die Grundlagen des Islamic Finance und stellt einige gängige Finanzinstumente vor.

Leseprobe

Inhaltsverzeichnis

Verzeichnis der arabischen Begrifflichkeiten.

1. Einleitung

1.1 Überblick

1.2 Problemstellung

1.3 Aufbau der Arbeit

2. Grundlagen des Islamic Finance.

2.1 Ethische und rechtliche Grundlagen

2.2 Das Zinsverbot Riba

2.3 Das Spekulationsverbot Gharar

2.4 Das Verbot des Glücksspiels und der Spekulation Maysir und Qimar

2.5 Die Vermögenssteuer Zakat

3. Scharia-konforme Finanzinstrumente.

3.1 Abzahlungskauf Murabaha.

3.2 Partnerschaften Mudarabah und Musharaka

3.3 Leasing Ijara

3.4 Aktienanlagen

3.5 Islamische Fonds

3.6 Islamische Anleihen Sukuk

4. Kritische Würdigung der Finanzinstrumente

5. Fazit

Verzeichnis der Internetquellen

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Abkürzungsverzeichnis

Abb. Abbildung

Aufl. Auflage

bzgl. bezüglich

bzw. beziehungsweise

ca. circa

DJIM Dow Jones Islamic Market Index

ebd. ebenda

etc. et cetera

EUR Euro

f. folgend

ff. fortfolgend

LIBOR London Interbank offered Rate

n. Chr. xNach Christus

S&P Standard & Poors´s

S. Seite

SPV Special Purpose Vehicle

u.a. unter anderem

vgl. vergleiche

z.B. zum Beispiel

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Verzeichnis der arabischen Begrifflichkeiten

AllahGott

FatwaIslamisches Rechtsgutachten

Fiqh MuamalatRegelungen der zwischenmenschlichen Beziehun-gen

FiqhIslamische Rechtswissenschaft

Gharar fahishBedeutendes Risiko, bedeutende Unsicherheit

Gharar yasirTriviales Risiko, triviale Unsicherheit

GhararRisiko, Unsicherheit

HalalEmpfehlungen und geduldetes aus der Scharia

HaramVerbote aus der Scharia

IdschmaKonsens der islamischen Rechtsgelehrten

In sha´allahSo Gott will!

Ijara wa IqtinaSpezielle Variante des Leasinggeschäfts

IjaraKreditgeschäft, Leasing

KijasSchlussfolgerungen aus Koran und Sunna

KoranHeilige Schrift der Mohammedaner

MaysirGlücksspiel

MohammedAllahs Prophet

Mudarabah al-MuqayyadaBeschränkte Variante des Mudarabah

Mudarabah al-mutlaqaUnbeschränkte Variante des Mudarabah

MudarabahBeteiligungsfinanzierung

MudaribInvestment-Manager, Unternehmer

MurabahaHandelsfinanzierung

MusharakaBeteiligungsfinanzierung

NisabSteuergrenze bei Zakat